Финансовый сектор с восторгом подхватил игру: нет числа управляющим и другим функционерам от инвестиций, которые бросили свои фонды и портфели и самозабвенно занялись майнингом, ICO и прочим. Граждане не отстают — несут свои тысячи посредникам, чтобы купить 0,00000001 биткоина. Что происходит? Это пытались выяснить на специальной конференции, которая прошла во Владивостоке.
«За пять лет я из криптоэнтузиаста прошел эволюцию криптопанкизма, криптоанархизма, и жду, когда в России выйдет закон о криптовалютах», — поведал Александр Ивашкин, председатель общественного совета при УМВД по Приморскому краю, президент Лиги финансовых институтов.
Общий объем капитализации криптовалют в мире достигает $68 млрд, объем дневных торгов — почти 4 млрд (для сравнения: среднедневной оборот на российском рынке акций — $0,5 млрд, а на российском валютном рынке — 22 млрд). Такие суммы еще не выходят за рамки капитализации крупнейших международных компаний, таких как Apple ($800 млрд), но уже превосходят капитализацию крупнейших банковских учреждений мира: например, капитализация Сбербанка — $71,8 млрд, Goldman Sachs — $94,6 млрд. Неудивительно, что правительства многих стран, включая Россию, всерьез обеспокоены проблемой оборота криптовалют.
«Подготовленные люди знают закон Коперника — Грешема: «Дешевые деньги будут вытеснять из обращения дорогие». Или проще — деньги, с которых можно не платить налоги, всегда будут вытеснять деньги, с которых нужно налоги платить. За криптовалюты налоги не платятся, комиссии не берутся, — заявил Ивашкин. — Второй постулат очень популярен на форумах криптоанархистов — это правило Штази: «А мне не нравится банковская система. Мне не нравится, что вы назначаете мне процентную ставку и можете кинуть меня с инфляцией и т. д.».
Фактически криптовалюты означают новый этап в развитии денежного обращения. Кажется, что, еще поднабрав силы, они смогут существенно перестроить всю финансовую систему. Более того, они уже обозначили новое направление в финансах — блокчейн. На его основе VISA делает 600 тыс. операций в секунду, когда стандартный протокол ограничивается 30 тыс. Но переводы ушли за пределы любого государственного регулирования.
«Плюс криптовалюта ничем не обеспечена, ее эмиссия ограниченна. По подсчетам, можно выпустить только 21 млн биткоинов. На сегодняшний день выпущено 18 млн. К 2040 г. количество биткоинов закончится. Леткоинов — 84 млн. Эфириум — как американский доллар, их можно произвести сколько угодно, — продолжает Ивашкин. — Можно ли считать недостатком криптовалюты отсутствие у нее инфляции? Наверное, можно. Но у криптовалюты есть обратный процесс — дефляция. Криптовалюты нестабильны, но именно на этом биржевики, маклеры и дилеры зарабатывают».
Интерес компаний к привлечению средств через ICO участники рынка объясняют в большей степени маркетингом, нежели принципиально иным качеством механизма привлечения средств. Хотя у ICO есть несомненный плюс — возможность предоставлять инвесторам самый большой набор прав, а не только купоны или дивиденды. Вообще, с появлением криптовалют с их «товарной» сущностью возможна более глубокая трансформация финансовой системы — кредит как механизм долговых денег может потерять свое влияние или кардинально изменить свою форму. Илья Мирин, руководитель дальневосточного представительства фонда «Сколково»: «Каждая компания, используя определенную технологию, может эмитировать свою криптовалюту. И может привлечь к себе финансирование. Для международных компаний это удобнее и выгоднее, чем работать с долларами. Хотя бы потому, что исключается политическая зависимость.
Еще один плюс криптовалют — скорость транзакций. Из-за того, что система децентрализована, вы можете осуществить любую транзакцию практически мгновенно, поскольку кошельки работают без третьего звена — банка, который подтверждает платежеспособность одной стороны и убеждает второго участника сделки, что деньги ему будут переведены. Криптовалюты стали палочкой-выручалочкой, которая помогает избежать некоторых проблем».
Эксперты уверены, что появление криптовалют — это не случайность, это некий исторический ответ на проблему долговых денег. Напомним: согласно теории, есть два вида денег — товарные и долговые. Товарные обеспечивались золотом или другим товаром, который имел дополнительную ценность и мог быть использован не только как средство платежа. Такая система денежного обращения не подразумевала масштабного кредитования — ни один банк не мог выдать в кредит средства, которыми не располагал фактически. Тогда как сегодня механизм эмиссии денег основан преимущественно на кредитовании банками государства. Собственно, долговые деньги — это безналичные деньги, которые хранятся на счетах в коммерческих банках и в Центральном банке. По сути, они эмитированы только виртуально и существуют в виде цифр на счетах клиентов. Они отличаются от наличных или бумажных денег, которые являются обязательством, скажем, Банка России, тем, что обеспечены только обязательством этих банков перед своими клиентами вернуть средства по первому требованию. Но в критической ситуации коммерческий банк может отказаться от исполнения своих обязательств, и только система страхования вкладов защищает средства вкладчиков.
Один из главных рисков введения криптовалют во всеобщий оборот — это риск потерять кредитную природу денег. Есть и другая серьезная проблема. Так, адепты криптовалют считают, что это к лучшему: новый финансовый мир, основанный на биткоине, эфире и других цифровых активах, распространяющихся внутри распределенных реестров, будет более прозрачным, более предсказуемым, более справедливым, чем текущая финансовая система. Однако пока то, что они построили, походит скорее на ужасающий слепок самого дикого капитализма: иерархия вместо равенства, непредсказуемость, мошенники, отмывание доходов от «черных» видов деятельности.
Максим Кривелевич, руководитель экспертного совета Школы экономики и менеджмента ДВФУ, эксперт по законодательному регулированию финансовых рынков: «ICO — привлечение денег посредством эмиссии криптовалют, организация деятельности по привлечению денежных средств или иного имущества — похожа на финансовую пирамиду. Внешне цикл ICO от финансовой пирамиды не отличим. Вам нужно привлечь $20 млн? Вы вкидываете 2 млн денег инвесторов, смотрите, клюнула ли рыба. Вам кажется, что лотерея — это там, где разыгрывают призы. Нет, это место, где разыгрывают участников».
До тех пор, пока регулирование и оценка таких проектов не станет более прозрачной, инвестировать в ICO — рискованно. «Деятельность, связанная с ICO, регулируется статьей 177, часть 2, УК РФ. При этом, как только вы своим вайтпеппер пообещали получение дохода в любой форме, вы образовали состав преступления. За это можно получить шесть лет, — подчеркнул Кривелевич. — Допустим, вы купили криптовалюту, но возникла проблема с идентификацией лица, которое выступило контрагентом по сделке. По 155-ФЗ ваши деньги можно заморозить на двое суток, а потом и навсегда, потому что вы не сможете доказать легальность операции. Никакой специфики криптовалют здесь нет — вы не можете доказать происхождение денег, значит, это уже не ваши деньги.
По данным аналитических агентств, киберпреступниками было похищено до 10% всех денег, которые были размещены в токинах, основанных на эфириуме. Представьте себе финансовую систему, где воруются 10% денег. Кроме того, 90% криптостартапов обвалилось. Если посчитать, то у тех 10%, которые останутся, прибыль — 1300% в год. Ни один бизнес такого прироста не дает. Но криптостартапы — это чистой воды мошенничество. Самая популярная атака — это подмена реквизитов. Очень простой пример: эфириум-стартап заявил о краже 7 миллионов долларов. Злоумышленники просто подменили сайт фишинговым сайтом. И люди перечисляли свои деньги «налево». Легкая и красивая схема — фишинговый сайт пишется за два дня.
Кража с криптобирж — с них регулярно похищают деньги, но есть и те, которые хорошо себя обезопасили. Поэтому грабят не биржу, а клиентов по номеру телефона. Достаточно просто сообщить, что потерял телефон, потом попросить восстановить сим-карту. Дальше немного социальной инженерии, и СМС с подтверждением приходят мне, а не вам. У вас были биткоины — вам спасибо».
Виктор Фершт, директор Межуниверситетского центра программ ВТО, доктор психологии, профессор: «Достаточно зайти в Интернет, зарегистрировать свой анонимный криптокошелек в облаке, и каждый сможет закинуть туда деньги. Криптовалюту можно рассматривать как благо, поскольку это, скорее всего, будущее мировой валюты. А можно использовать и как широкое поле для мошенников. Вывезти деньги из России или обналичить их через криптовалюту не составит труда, обмануть пользователя — тоже.
Всего криптокошельков в мире насчитывается около 6 млн. Ни один из них не подкреплен ни одним документом. Каждый день люди теряют много миллионов. Работает схема просто: вы вкладываете рубль, а там меняете на криптовалюту, ее потом на доллары или евро — на что хотите. Это игра в рулетку. Биржи разоряются или воруют деньги. Потому что они виртуальные, не зарегистрированы финансовыми организациями. Работать с биржами безопасно только в Японии и Швейцарии — там государство хотя бы регулирует их деятельность.
По поручению президента РФ Владимира Путина принято решение о создании криптодетективного агентства в России, которое будет заниматься вопросами безопасности криптовалютного рынка и работать при государственном институте развития Интернета. Законодательная база по обороту криптовалюты в стране, опять же по поручению президента, должна быть разработана к марту и принята к июлю 2018 г. Пока пилотной площадкой национального криптодетективного агентства выбран Владивосток. Если этот проект окажется успешным, то в середине следующего года эта структура вольется в состав федерального криптодетективного агентства».
Ксения СУХИХ
