Банк России в ближайшее время снова примет решение об уровне ключевой ставки. При этом практически никто из экспертного сообщества не ждет повышения данного показателя: ожидается либо снижение, либо пауза в цикле смягчения денежно-кредитной политики. В таких условиях владельцам накоплений пора решать, что делать со своими сбережения, чтобы получить от них прибыль. Аналитики Market Power на портале «Финансы Mail» назвали три способа, которыми могут сейчас воспользоваться россияне, сообщает KONKURENT.RU.
Во-первых, для владельцев денежных средств все еще доступны вклады. Правда, их стоит рассматривать как последний шанс зафиксировать высокую доходность. Концепция этого финансового инструмента предельно проста: владелец накоплений доверяет средства банку на конкретный срок и заранее знает, какую прибыль получит в финале.
Правда, стоит помнить, что банк – это коммерческая машина. Пока капитал числится на счету, финансовая организация прокручивает его, выдавая дорогие кредиты. Прибыль – это фиксированная часть их общего дохода. Период жесткой политики ЦБ подарил аномально высокие проценты, но это окно возможностей закрывается. Сейчас – время «фиксации»: если открыть длинный вклад сегодня, можно сохранить текущую доходность на год или два вперед, даже если ставки значительно снизятся.
Главное преимущество вкладов в их предсказуемости и наличии государственного страхования на сумму до 1,4 млн руб. Это инструмент не для баснословного обогащения, а для того, чтобы инфляция не съела сбережения.
Накопительные счета: самое слабое звено
Этот инструмент часто путают с вкладами, но разница критична. Накопительный счет дает иллюзию полной свободы: деньги можно забрать хоть через час после пополнения без потери начисленных процентов. Но за этот комфорт приходится платить потенциальной прибылью.
В отличие от классического депозита, ставка по счету – величина плавающая. Банк имеет право изменить ее в любой момент в одностороннем порядке. Обычно именно накопительные счета первыми ощущают снижения ключевой ставки. Кроме того, банки часто используют маркетинговые уловки: «приветственные» проценты, которые действуют только первый месяц-два, или требования к минимальному обороту по картам.
В итоге накопительный счет идеально подходит для «подушки безопасности» или хранения денег на отпуск, но как инструмент долгосрочного приумножения капитала он сейчас выглядит самым слабым звеном.
Облигации: как заработать на падении ставок
Если владелец накоплений готов выйти за пределы банковского отделения, то его путь лежит на фондовый рынок к облигациям. По сути, это долговая расписка. Владелец средств одалживает деньги государству (ОФЗ) или крупным корпорациям напрямую, минуя посредников в виде банков.
Секрет доходности такого актива заключается в простой математике: когда ставки в экономике падают, старые облигации, которые были выпущены с высоким купоном, становятся «дефицитным товаром». Их рыночная стоимость начинает расти.
При этом инвестор может получить двойную выгоду. Это и регулярные купонные выплаты (аналог процентов по вкладу), и прибыль от роста цены самой бумаги.
Однако здесь нет государственного страхования, а цена активов на бирже может колебаться ежедневно. Облигации требуют более осознанного подхода, поскольку нужно выбирать надежных эмитентов, но и отдача здесь может быть значительно выше, чем у любого самого «премиального» вклада. Это выбор тех, кто хочет не просто переждать шторм, но и извлечь из него максимум пользы.
Напомним, ранее экономист Максим Кривелевич объяснил, почему россиянам без опыта инвестирования и экономического образования не стоит самостоятельно выходить на фондовые рынке.
